Fonds en euros : qu’est-ce que c’est ?
Un contrat d’assurance-vie est un produit d’épargne polyvalent, offrant la possibilité de constituer un capital, de prévoir la succession et de sécuriser les rendements en investissant dans des fonds en euros. Ces derniers, principalement composés d’obligations, garantissent une régularité des rendements. Les obligations, émises par les États ou les entreprises, génèrent des revenus réguliers sous forme de coupons, ainsi que la préservation du capital investi. Ainsi, l’assurance-vie en fonds euros assure à la fois rendement et sécurité.
Quels sont les avantages des fonds en euros ?
Sécurité du capital
L’atout majeur de l’assurance-vie en fonds euros réside dans la garantie totale et la sécurité à 100 % du capital investi. C’est une option idéale pour les investisseurs très prudents, avec le seul risque résidant dans l’insolvabilité exceptionnelle de l’assureur, une situation rare. Pour une tranquillité accrue, optez toujours pour un assureur agréé par l’AMF (Autorité des Marchés Financiers).
Effet de cliquet
L’effet de cliquet en assurance-vie en fonds euros signifie que les gains obtenus ne peuvent pas régresser une fois atteints, garantissant la capitalisation immédiate des intérêts. Cependant, lors du rachat du contrat, des taux d’intérêt et des prélèvements sociaux seront déduits de vos gains.
Accessibilité des économies
Un autre avantage de l’assurance-vie en fonds euros réside dans la disponibilité de votre investissement, vous permettant de récupérer tout ou partie de votre épargne à votre convenance. En cas de rachat, le capital et les gains seront versés dans un délai de 5 jours à 1 mois, selon les jours ouvrés. N’oubliez pas que vos gains sont soumis à l’impôt sur le revenu (IR) !
Rendements supérieurs au Livret A
Malgré des rendements relativement modestes, le fonds en euros en assurance-vie demeure plus attractif que le Livret A et d’autres super livrets. Bien que les livrets bénéficient d’une exonération d’impôt, l’assurance-vie demeure une option plus avantageuse, sans plafond d’investissement contrairement au Livret A qui est limité.
Quels sont les inconvénients des fonds en euros ?
Baisse des taux
Chaque année, les taux de rendement des fonds en euros connaissent une diminution, principalement en raison des obligations qui les composent. À mesure que vous investissez davantage, l’achat d’obligations à rendements faibles affecte la performance du fonds en euros. Dans l’ensemble, les obligations offrent des rendements de moins en moins élevés au fil des ans.
Faible rendement
Étant donné la tendance à la baisse des fonds euros, les compagnies d’assurance doivent diversifier leurs portefeuilles en ajoutant des obligations liées à l’immobilier ou aux entreprises, qui sont encore moins rémunératrices.
Limite de garantie du capital à 70 000 €
En France, le capital investi dans un contrat d’assurance-vie en fonds euros est garanti jusqu’à hauteur de 70 000 € par épargnant et par assureur. Au-delà de cette somme, le capital n’est pas couvert en cas de faillite de la compagnie d’assurance, par exemple.
Quelles distinctions par rapport aux unités de compte ?
L’assurance-vie en fonds euros n’est qu’une des options à votre disposition, les unités de compte en étant une autre. Elles représentent divers supports financiers (fonds actions France ou Monde, fonds obligataires, fonds patrimoniaux, supports immobiliers en SCI ou en SCPI, etc.).
Les unités de compte comportent un risque de perte en capital, pouvant entraîner la perte de votre investissement initial voire des moins-values. Cependant, elles offrent un potentiel de rendement à long terme plus élevé. Investir dans les unités de compte peut être plus lucratif, mais cela expose également aux fluctuations du marché financier.
Il est recommandé de consulter un courtier en assurance ou un expert en assurance-vie couvrant à la fois les fonds euros et les unités de compte pour établir une répartition adéquate, en accord avec votre profil d’investisseur et votre tolérance au risque financier.
En conclusion, veuillez noter qu’il peut y avoir des frais de gestion, connus sous le nom de frais d’arbitrage, lors de toute modification de la répartition de votre épargne entre différents fonds, par exemple, lors d’un transfert d’un fonds en euros vers une unité de compte.
