Les SCPI de rendement offrent des avantages significatifs par rapport aux SCPI fiscales comme les SCPI Pinel. Avec des rendements moyens dépassant 4% par an, une liquidité approfondie grâce au marché secondaire et une diversification du patrimoine, elles constituent un choix judicieux pour les investisseurs en quête de revenus complémentaires.
Un rendements plus élevés avec les SCPI de rendement
Les SCPI de rendement se démarquent par leur performance. Avec un rendement moyen de 4,45% en 2021 selon l’Aspim, elles surpassent largement les placements sans risque. Cette rentabilité en fait un choix judicieux pour les investisseurs en quête de revenus complémentaires réguliers.
Contrairement aux SCPI fiscales comme les SCPI Pinel, dont les rendements peinent à dépasser 2% par an, les SCPI de rendement génèrent des revenus conséquents. Même en tenant compte de l’avantage fiscal des SCPI Pinel, l’écart de performance reste significatif. Miser sur les SCPI de rendement s’avère ainsi plus profitable.
Une performance illustrée par des fonds aux rendements élevés et réguliers
Investir dans les SCPI les plus performantes permet de maximiser ses revenus. Des fonds comme la SCPI Corum Origin, avec un rendement annuel moyen de 6,66% depuis 2012, ou encore la SCPI Épargne Pierre et ses 5,36% de taux de distribution en 2021, démontrent le potentiel des SCPI de rendement.
Outre des performances élevées, ces SCPI offrent une grande régularité dans le versement de leurs revenus. Portés par la qualité de leur patrimoine immobilier, les rendements sont servis chaque année à un niveau constant. Cette stabilité rassure les épargnants soucieux de lisser leurs revenus dans le temps.
| Type de SCPI | Rendement moyen | Imposition des revenus |
|---|---|---|
| SCPI de rendement | 4,45% en 2021 | Revenus fonciers imposables |
| SCPI fiscales (Pinel) | < 2% par an | Réduction d’impôt de 12% à 21% |
Une liquidité approfondie grâce au marché secondaire
La liquidité est un critère dans le choix d’un placement. Sur ce point, les SCPI de rendement sont bien plus avantageuses que les SCPI fiscales. Pour bénéficier de la réduction d’impôt des SCPI Pinel, un engagement de détention de 6 à 12 ans est exigé. Une durée qui limite fortement la disponibilité du capital investi.
À l’inverse, les parts de SCPI de rendement peuvent être cédées à tout moment sur le marché secondaire animé par la société de gestion. Cette souplesse est un atout pour les épargnants souhaitant récupérer leur mise rapidement en cas de besoin, sans devoir attendre de longues années.
L’auteur met en avant le principal inconvénient des SCPI Pinel, à savoir leur faible liquidité en raison de l’obligation de conservation des parts pendant 6 à 12 ans.
Diversifier son patrimoine avec des actifs immobiliers variés
Répartir ses investissements est une règle d’or pour limiter les risques. En la matière, les SCPI de rendement excellent grâce à leur patrimoine diversifié. Composé d’immeubles de bureaux, de commerces ou encore d’entrepôts logistiques, il permet de ne pas concentrer les risques sur un seul type d’actif immobilier.
Cette diversification contraste avec celle des SCPI fiscales comme les SCPI Pinel, centrées uniquement sur le logement neuf. Une spécialisation qui expose davantage aux aléas d’un marché immobilier spécifique. Avec les SCPI de rendement, la mutualisation est plus forte et le risque mieux maîtrisé.
Des faibles corrélations avec les marchés boursiers
Au-delà de la diversification au sein même de l’immobilier, les SCPI de rendement présentent l’intérêt d’être décorrélées des variations boursières. Quand les actions ou les obligations peuvent fortement fluctuer, la pierre conserve une certaine stabilité. Les revenus des SCPI sont ainsi préservés en période d’agitation des marchés financiers.
Cet avantage fait des SCPI de rendement un bon outil de diversification d’un portefeuille composé de valeurs mobilières plus sensibles à la conjoncture. En y ajoutant une dose d’immobilier via des parts de SCPI, les risques sont mieux répartis et la performance lissée dans le temps.
Simplifier la gestion grâce à une délégation totale
Identifier les meilleurs actifs immobiliers, telle est la mission des gérants de SCPI de rendement. Ces professionnels expérimentés analysent les opportunités d’acquisitions pour bâtir un portefeuille performant. Leur vision du marché et leur expertise permettent de dénicher les immeubles les plus adaptés à la stratégie de la SCPI.
Déléguer la sélection et la gestion à ces spécialistes est l’un des atouts des SCPI de rendement. L’épargnant profite ainsi d’un patrimoine immobilier optimisé, sans avoir à se soucier de sa gestion au quotidien. Un gain de temps et de tranquillité d’esprit inégalé par rapport à l’investissement en direct ou via une SCPI fiscale.
| Critères de sélection | SCPI de rendement | SCPI fiscales |
|---|---|---|
| Qualité des emplacements | Recherche des meilleurs emplacements | Zones éligibles au dispositif fiscal |
| Solidité des locataires | Entreprises et commerces solides | Particuliers avec plafonds de loyers |
| Perspectives de valorisation | Potentiel de plus-value à terme | Revente souvent à prix décotés |
Profiter d’avantages fiscaux en investissant via l’assurance-vie
Une exonération d’impôts après 8 ans de détention
En souscrivant des parts de SCPI de rendement dans le cadre d’un contrat d’assurance-vie, les investisseurs peuvent bénéficier d’une fiscalité avantageuse. En effet, après 8 ans de détention, les revenus générés par les SCPI sont exonérés d’impôt dans la limite de 4 600 euros par an pour un célibataire et de 9 200 euros pour un couple.
De plus, en cas de rachat partiel ou total du contrat d’assurance-vie, seule la plus-value réalisée est soumise à l’impôt, et non la totalité des fonds. Cela permet de limiter la pression fiscale lors du dénouement du contrat. Combiner l’investissement dans des SCPI de rendement avec l’enveloppe fiscale de l’assurance-vie est donc un excellent moyen d’optimiser la fiscalité de ses revenus immobiliers.
La transmission de son patrimoine SCPI
Bénéficier d’un abattement sur les droits de donation
Les SCPI de rendement constituent un outil efficace pour organiser la transmission de son patrimoine immobilier à ses proches. En effet, lors d’une donation de parts de SCPI, il est possible de bénéficier d’un abattement fiscal permettant de réduire significativement les droits de mutation à payer.
Cet abattement s’élève à 100 000 euros par enfant et par parent tous les 15 ans, offrant ainsi la possibilité de transmettre une partie de son patrimoine SCPI en franchise d’impôt. Cette mesure fiscale facilite la transmission des parts de SCPI aux héritiers et leur permet de profiter des revenus locatifs générés sans supporter une lourde fiscalité.
| Avantages fiscaux des SCPI de rendement | Détails |
|---|---|
| Taux d’imposition réduit à l’étranger | Conventions fiscales entre pays |
| Exonération d’impôts via l’assurance-vie | Après 8 ans de détention |
| Abattement sur droits de donation | 100 000€ par enfant tous les 15 ans |
Investir dans les SCPI de rendement présente de nombreux avantages par rapport aux SCPI fiscales. Des rendements plus élevés, une meilleure liquidité, une réelle diversification du patrimoine et une gestion simplifiée sont autant d’atouts qui en font un placement de choix pour les investisseurs particuliers en quête de revenus complémentaires.
